JR貨物が2003年2月12日に申請した、奈良線・木津〜奈良間34.7kmと関西線・木津〜平野間40.6km、関西線・竜華信号所〜杉本町間10.5km、阪和線・杉本町〜和歌山間54.4kmの計140.2kmの第二種鉄道事業の廃止を、3月6日に開かれた運輸審議会が承認した。
廃止期日は2003年4月1日。
この区間は南海電鉄が横須賀線逗子駅から南海電鉄水軒駅まで車両輸送を行うために主に使われていたが、輸送ルートが変更された。過去に実績のある変圧器輸送は今後 行われる見込みもなく、もし輸送が必要な場合もトレーラで輸送することを荷主は了承している。その他の新規需要も見込めないため、廃止が申請された。